Situación y evolución de los multimillonarios globales en 2023

Principales conclusiones del World Ultra Wealth Report 2023

A continuación, centramos nuestra atención en algunas de las conclusiones más destacadas del World Ultra Wealth Report 2023.

Descenso y cautela en el panorama de los UHNW

• Descenso de la población UHNW: El informe revela un descenso del 5,4 % de la población con un patrimonio neto ultraalto (UHNW) en 2022. Se trata de la primera caída desde 2018, en contraste con la sólida creación de riqueza global entre 2019 y 2021.
• Enfoque en la preservación del patrimonio: Ante este descenso, 2022 se perfiló como un año de cautela, en el que la preservación del patrimonio ocupó un lugar central para los individuos UHNW.

Indicios de resiliencia económica y variaciones regionales

• Estabilidad en Europa y América: A pesar de la incertidumbre económica, existen signos de resiliencia, especialmente en los mercados europeos y en la actividad de consumo en Estados Unidos y China.
• Dinámica y excepciones en Asia: A pesar de los retrocesos en importantes mercados asiáticos como Japón y Hong Kong, India destaca como un referente de crecimiento. Es el único país entre las 10 naciones con mayor número de individuos UHNW que ha experimentado un aumento de su población UHNW, con una tasa de crecimiento del 3,2 %.
• Crecimiento en Oriente Medio y Latinoamérica: Tanto Oriente Medio como Latinoamérica y el Caribe han experimentado impresionantes aumentos en sus poblaciones UHNW, con tasas de crecimiento del 15,7 % y del 17,5 % respectivamente desde 2021. Estas regiones se están convirtiendo en importantes motores de la riqueza mundial.

Proyecciones optimistas y perspectivas tentativas a largo plazo

• Proyecciones optimistas: El informe ofrece una previsión cautelosamente optimista, proyectando un aumento de la población UHNW a 528.100 para 2027. Al mismo tiempo, se espera que la proporción de la riqueza privada global en manos de este grupo aumente del 10,6 % al 11,1 %.
• Perspectivas tentativas a largo plazo: Esta proyección optimista se ve corroborada por las conclusiones del informe, basadas en datos del primer semestre de 2023, que apuntan a una perspectiva positiva a largo plazo, aunque tentativa, para la generación de riqueza.

Los individuos UHNW entre las personas con un alto patrimonio neto

Una vez destacadas las tendencias clave, centrémonos ahora en cómo estos individuos con un patrimonio neto ultraalto (UHNW) encajan en el panorama más amplio de la riqueza global, segmentado en las categorías UHNW, patrimonio neto muy alto (VHNW) y otras de alto patrimonio neto (HNW) en el World Ultra Wealth Report 2023.

El gráfico destaca la exclusividad de la categoría UHNW, que representa tan solo el 1,14 % del total de la población HNW. A pesar de ello, su parte de la riqueza total es un asombroso 32,7 %. Esta desproporcionada concentración de la riqueza se hace aún más evidente si se tiene en cuenta que la clase de los multimillonarios (más de 1000 millones de dólares), que representa menos del 1 % de la población UHNW, posee el 24 % de toda la ultrarriqueza.

Profundizando en el segmento UHNW, cabe destacar que la mediana de la riqueza se sitúa en 51 millones de dólares, aunque la media es significativamente superior, con 115 millones de dólares. Un considerable 80 % de este grupo de élite tiene un patrimonio neto inferior a 100 millones de dólares, mientras que aquellos con un patrimonio neto de entre 100 y 1000 millones de dólares constituyen una quinta parte de la población UHNW.

Distribución geográfica global y tendencias de las personas con un patrimonio neto ultraalto

Tras señalar que las personas con un patrimonio neto ultraalto (UHNW) ocupan un escalón bastante exclusivo, superando con creces a otras categorías de riqueza en opulencia, es esencial examinar la distribución geográfica de esta extraordinaria riqueza. Los factores regionales son fundamentales para su acumulación y preservación.

Norteamérica

Resumen:

• Norteamérica alberga a 142.990 personas con un patrimonio neto ultraalto, lo que supone el 36,2 % de la población UHNW mundial.
• Esto representa un descenso del 4,0 % en la población UHNW desde 2021.
• A pesar de esta disminución, la participación de la región en la clase UHNW mundial ha aumentado ligeramente en 2022, debido a descensos relativos aún mayores en las poblaciones UHNW de Asia y Europa.

Actualmente, Norteamérica cuenta con la mayor población de personas con un patrimonio neto ultraalto (UHNW) y se prevé que siga siendo así el próximo año. La región se caracteriza por una concentración de mercados financieros y centros de innovación tecnológica. Ciudades como Nueva York, San Francisco, Los Ángeles y Toronto actúan como capitales financieras, atrayendo a individuos adinerados de diversos sectores.

Países clave

• Estados Unidos
• Canadá

Sectores dominantes

• Tecnología
• Finanzas
• Sector inmobiliario

Europa

Resumen:

• Europa, con 100.850 individuos UHNW, representa el 25,5 % de la población UHNW mundial.
• La región ha experimentado un descenso del 7,1 % en su población UHNW desde 2021, lo que la sitúa como la segunda región con peores resultados después de Asia. El conflicto entre Rusia y Ucrania desestabilizó drásticamente el panorama económico europeo, contribuyendo a este declive al desencadenar perturbaciones inflacionistas, interrumpir las cadenas de suministro e inducir una recesión que presionó las carteras de patrimonio.

Superada por Asia en 2019, Europa se enfrenta a la posibilidad de un mayor declive en comparación con los mercados emergentes. A pesar de ello, el viejo continente sigue siendo un bastión tanto para venerables patrimonios familiares como para la floreciente nueva riqueza. Ciudades clave como Londres, Zúrich y París siguen siendo centros fundamentales para las finanzas, los artículos de lujo y la cultura.

Países clave

• Reino Unido
• Alemania
• Francia

Sectores dominantes

• Finanzas
• Industria manufacturera
• Artículos de lujo

Asia

Resumen:

• Asia cuenta con 108.370 individuos UHNW, que representan el 27,4 % de la población UHNW mundial.
• Esta región ha experimentado un significativo descenso del 10,9 % en comparación con 2021. El estricto confinamiento por la Covid en China y las secuelas del conflicto de Ucrania frenaron las exportaciones y el gasto de los consumidores en Asia, afectando especialmente a los mercados tecnológicos de Corea del Sur y Taiwán, mientras que el fortalecimiento del dólar estadounidense ejerció presión sobre las carteras de patrimonio.

A pesar de la importante recesión, Asia presenta un panorama de contrastes en su segmento UHNW. Mientras que China experimentó un modesto descenso del 7,1 %, la India se destacó como el único mercado de riqueza entre los 10 primeros en registrar un aumento, del 3,2 %, en el número de individuos UHNW. En marcado contraste, los principales centros de riqueza asiáticos, Japón y Hong Kong, registraron los descensos más drásticos entre los 10 primeros países, con caídas del 21,9 % y el 23,0 %, respectivamente, en sus poblaciones ultrarricas.

Países clave

• China
• India
• Japón

Sectores dominantes

• Tecnología
• Industria manufacturera
• Sector inmobiliario

Oriente Medio

Resumen:

• Oriente Medio cuenta con 21.640 individuos UHNW, lo que representa el 5,5 % del total mundial.
• La región ha experimentado un impresionante aumento del 15,7 % desde 2021.

La riqueza en esta región está muy influenciada por las reservas de petróleo y gas, pero se observa un notable cambio hacia la diversificación, especialmente en tecnología y energías renovables.

Países clave

• Arabia Saudí
• Emiratos Árabes Unidos
• Catar

Sectores dominantes

• Petróleo y gas
• Tecnología
• Energías renovables

Latinoamérica y el Caribe

Resumen:

• Esta región alberga a 11.560 individuos UHNW, lo que constituye aproximadamente el 2,9 % de la población UHNW mundial.
• La zona ha sido testigo de un aumento excepcional del 17,5 % en este grupo demográfico en comparación con 2021, impulsado en parte por la recuperación de la caída experimentada en 2020. Esta tasa de crecimiento es la más fuerte de todas las regiones.

Latinoamérica ofrece un abanico de oportunidades, especialmente en recursos naturales y agricultura, pero también cada vez más en los sectores tecnológicos.

Países clave

• Brasil
• México
• Argentina

Sectores dominantes

• Agricultura
• Recursos naturales
• Tecnología

África

Resumen:

• África cuenta con 3020 individuos UHNW, lo que representa el 0,8 % de la población UHNW mundial.
• Esta región ha experimentado un descenso del 4,4 % desde 2021.

El continente es rico en recursos naturales, y sectores como la minería y la agricultura son los más lucrativos.

Países clave

• Sudáfrica
• Nigeria
• Egipto

Sectores dominantes

• Minería
• Agricultura
• Infraestructuras

Pacífico

Resumen:

• La región del Pacífico, que incluye países como Australia y Nueva Zelanda, alberga a 6640 personas con un patrimonio neto ultraalto (UHNW), lo que representa aproximadamente el 1,7 % de la población UHNW mundial.
• En comparación con 2021, se ha producido un descenso del 4,6 % en el número de individuos UHNW en esta región.

La región se caracteriza por tener economías estables y centrarse en sectores como el inmobiliario, los recursos naturales y la tecnología.

Países clave

• Australia
• Nueva Zelanda

Sectores dominantes

• Sector inmobiliario
• Recursos naturales
• Tecnología

¿Quiénes son los individuos UHNW? (Arquetipos)

El World Ultra Wealth Report 2023 clasifica el panorama UHNW en distintos arquetipos, distinguidos principalmente por la forma en que han adquirido su riqueza. Esto, a su vez, se manifiesta en diferentes características, preferencias de inversión y estilos de vida. Exploremos estas clasificaciones únicas con más detalle.

Emprendedores UHNW

Los emprendedores UHNW son individuos que han amasado una riqueza significativa a través de esfuerzos empresariales, a menudo mediante la posesión de participaciones sustanciales en empresas. Sus trayectorias profesionales pueden incluir periodos de empleo, especialmente tras la salida a bolsa o la venta de sus empresas.

• Patrimonio medio: 77,7 millones de dólares
• Proporción por género: Mujeres 8,8 % / Hombres 91,2 %
• Principales industrias:
  • Banca y finanzas: 25,3 %
  • Servicios empresariales y al consumidor: 13,1 %
  • Sector inmobiliario: 6,6 %

Ejecutivos corporativos UHNW

Se trata de personas que ocupan altos cargos en empresas pero que no han generado su riqueza principalmente a través del emprendimiento. Su riqueza procede de salarios, bonificaciones y opciones sobre acciones.

• Patrimonio medio: 40,9 millones de dólares
• Proporción por género: Mujeres 7,6 % / Hombres 92,4 %
• Principales industrias:
  • Banca y finanzas: 25,5 %
  • Servicios empresariales y al consumidor: 11,5 %
  • Sector inmobiliario: 7,5 %

Herederos únicos UHNW

Los herederos únicos son aquellos que han adquirido su riqueza únicamente por herencia. Estas personas no han construido sus fortunas, sino que se las han transmitido, a menudo a lo largo de varias generaciones.

• Patrimonio medio: 52,4 millones de dólares
• Proporción por género: Mujeres 39,2 % / Hombres 60,8 %
• Principales industrias:
  • Organizaciones sin ánimo de lucro y sociales: 22,1 %
  • Banca y finanzas: 12,0 %
  • Servicios empresariales y al consumidor: 10,4 %

La industria principal es el sector en el que cada uno de estos arquetipos pasa la mayor parte de su tiempo, y puede diferir de la industria que generó su riqueza. Los emprendedores UHNW y los ejecutivos corporativos UHNW muestran tendencias similares, con una fuerte representación de la banca y las finanzas y los servicios empresariales y al consumidor.

Por el contrario, los herederos únicos UHNW muestran una clara inclinación hacia las organizaciones sociales y sin ánimo de lucro. Esta divergencia puede explicarse en parte por un mayor sentido de la obligación junto con una mayor proporción de mujeres en este grupo, que generalmente están más inclinadas a las actividades sin ánimo de lucro.

Los UHNW y la propiedad de jets privados

Jet privado listo para el despegue en la pista de un aeropuerto.

El ámbito de la propiedad de jets privados ofrece una visión fascinante de los estilos de vida y las preferencias de los ultrarricos. Según los datos, los ejecutivos constituyen el mayor segmento de propietarios de jets UHNW, con 62 de cada 100. Estos jets suelen tener una doble finalidad, ya que se utilizan tanto para viajes de negocios como de ocio.

Aunque los ejecutivos lideran la propiedad de jets, los emprendedores, a pesar de formar un grupo más reducido, también muestran una presencia significativa, siendo propietarios de 25 de cada 100 jets privados entre los individuos UHNW. Esto es coherente con su tendencia a invertir en otros activos de lujo como yates y colecciones de arte, amplificada por su mayor patrimonio medio. Los herederos únicos y el resto de la población UHNW están menos representados, con 7 y 6 propietarios de jets por cada 100, respectivamente.

Conclusión

En resumen, el panorama de las personas con un patrimonio neto ultraalto a nivel mundial es tan variado como fascinante. A pesar de un descenso general de su número en 2022, la población UHNW muestra signos de resiliencia y adaptabilidad. Las concentraciones de riqueza distan mucho de ser uniformes, variando significativamente por región e incluso por la naturaleza de la propia riqueza, ya sea de creación propia o heredada. Aunque Norteamérica sigue siendo un bastión para los ultrarricos, la dinámica económica de regiones como Asia y Oriente Medio está cambiando las reglas del juego.

Ya sean emprendedores, ejecutivos o herederos, los ultrarricos son un grupo lleno de matices con diversas preferencias de inversión y estilo de vida, como demuestra su variado enfoque de la propiedad de jets privados. A medida que navegamos por las incertidumbres económicas del mundo pospandémico, seguir de cerca a este influyente grupo demográfico se vuelve cada vez más importante. Al fin y al cabo, sus decisiones suelen servir como barómetro de tendencias económicas más amplias y de posibles desarrollos futuros.